هل يجب علي سحب مليار دونج من مدخراتي لاستثمارها في البيتكوين؟

[إعلان 1]

بحسب الخبراء فإن البيتكوين لديه إمكانيات كبيرة لكنه محفوف بالمخاطر لأنه غير معترف به قانوناً، وسعره في السوق يتقلب بقوة، ويتطلب الكثير من المعرفة الاستثمارية.

لديّ مليار دونج في أحد البنوك لمدة عام واحد. لكنني أرى أن سعر الفائدة منخفض، ولا يكفي لتعويض التضخم وأسعار المستهلك. أرغب في سحبه بالكامل للاستثمار. لكن سوق العقارات متجمد، وبعض الأماكن تُظهر بوادر انخفاض في الأسعار. الأسهم تتقلب باستمرار، دون أي بوادر انتعاش قوي.

لديّ صديق نصحني بشراء بيتكوين والاحتفاظ به لمدة 4-5 سنوات، وسيكون مربحًا بالتأكيد. لكنني أشعر شخصيًا بعدم الأمان، لذلك ما زلت أرغب في الاستثمار في قنوات أخرى، بدلًا من استثمار كل أموالي في العملات المشفرة.

أرجو أن تعطيني بعض النصائح، شكرا لك!

فام فان سان

بيتكوين هي العملة المشفرة الأكثر شيوعًا وأكبرها حجمًا في السوق اليوم. الصورة: تات دات — بيتكوين هي العملة المشفرة الأكثر شيوعًا وأكبرها حجمًا في السوق اليوم. الصورة: *تات دات*

مستشار:

تنبع إمكانات نمو بيتكوين من تطبيقها في المدفوعات غير النقدية، ومحدودية العرض، والاستفادة من الأوضاع السياسية والاقتصادية غير المستقرة. ويتزايد استخدام بيتكوين بفضل سهولة استخدامها في المدفوعات دون الحاجة إلى تحويل العملات الأجنبية، وانخفاض تكاليف المعاملات والإدارة. إضافةً إلى ذلك، أدى تزايد عدم الاستقرار السياسي في العالم، والاضطراب الأخير في القطاع المصرفي في الولايات المتحدة وأوروبا، إلى فقدان المستثمرين ثقتهم في قنوات الاستثمار في العملات الورقية والأسهم، مما دفعهم إلى التوجه نحو قنوات استثمارية أقل تأثرًا بهذه العوامل، مثل العملات المشفرة.

بالإضافة إلى ذلك، فإن المعروض من بيتكوين محدود، إذ يبلغ حوالي 21 مليون وحدة فقط، وبحلول عام 2140، لن يُطرح المزيد. على الرغم من تزايد ظهور العملات المشفرة البديلة، لا تزال بيتكوين العملة الأكثر شيوعًا في هذا السوق، وتُستخدم لشراء وبيع العملات الأخرى. لذلك، فإن إمكانات نمو بيتكوين واعدة. مع ذلك، يجب عليك أيضًا مراعاة مخاطر هذه الأصول.

لكل قناة استثمارية مجموعتان رئيسيتان من المخاطر: المخاطر التشغيلية ومخاطر السوق. المخاطر التشغيلية هي مخاطر لا تتعلق بالعرض والطلب، وعادةً ما تتعلق بأنشطة تداول المستثمرين، مثل ضخ رأس المال وسحبه، وأساليب التشغيل المحددة لقناة الاستثمار، والتي قد تؤدي إلى خسارة الأصول. يُدار هذا النوع من المخاطر بإشراف الجهات الحكومية واللوائح القانونية.

مخاطر السوق هي مخاطر مرتبطة بشكل رئيسي بتغيرات العرض والطلب لدى الأطراف المشاركة. يتقلب العرض والطلب تبعًا لخصائص قنوات الاستثمار وتأثير العوامل الاقتصادية الكلية . يصعب التحكم في هذا النوع من المخاطر، وهو سمة مميزة لكل قناة استثمارية.

على سبيل المثال، في قطاع الاستثمار العقاري، تنشأ مخاطر تشغيلية أثناء نقل الملكية، ومخاطر في عقود المعاملات، ومسائل قانونية. أما مخاطر السوق في قطاع العقارات، فتتمثل في تغيرات في الطلب على شراء وبيع العقارات، مما يؤدي إلى فقدان السيولة، وخطر خسارة رأس المال، و"دفن" رأس المال لفترة طويلة.

بالعودة إلى سؤالك، في فيتنام، مع وجود قنوات استثمارية غير معترف بها من الدولة ومحمية قانونًا، مثل بيتكوين، فإن المخاطر التشغيلية مرتفعة للغاية نظرًا لغياب هيئة إدارة متخصصة ولوائح قانونية لحماية حقوق المستثمرين. لذلك، عند وجود خطر الاحتيال والاستيلاء على الممتلكات، قد يخسر المستثمرون رأس المال والفوائد بسهولة.

مخاطر سوق البيتكوين مرتفعة أيضًا بسبب التداول المستمر. لا تحظى العملات المشفرة بشهرة عالمية واسعة النطاق مقارنةً بالأصول التقليدية، وتقلبات قيمتها غير محدودة، لذا قد ترتفع أو تنخفض قيمة الأصول بشكل حاد في وقت قصير، مما يُصعّب تحقيق الأرباح كما هو مخطط لها.

حاليًا، لكل دولة وجهة نظر مختلفة تجاه بيتكوين. ومع ذلك، لا تزال هناك دول عديدة ذات وجهة نظر معتدلة بشأن إدارتها واستخدامها، وخاصةً الدول الرائدة في تكنولوجيا المعلومات. لا تشجع هذه المجموعة معاملات العملات الرقمية، لكنها لا تمنعها سلبًا. تقتصر هيئات الإدارة على وضع سياسات لتحصيل الضرائب وتدابير لمراقبة التهريب وغسيل الأموال باستخدام العملات الرقمية. من الدول النموذجية في هذه المجموعة اليابان، وأستراليا، والولايات المتحدة الأمريكية، وكوريا الجنوبية، وسنغافورة، والفلبين، ونيوزيلندا.

باختصار، يعتبر البيتكوين قناة استثمارية عالية المخاطر وعالية العائد، وهي مناسبة للمستثمرين الذين يتمتعون بتحمل كبير للمخاطر والمعرفة الكاملة بسوق العملات المشفرة.

فيما يتعلق بتخصيص الاستثمارات، يعتمد ذلك بشكل كبير على وضعك المالي وأهدافك، وقدرتك على تحمل مخاطر الاستثمار، وخططك الاحتياطية. عمومًا، الأصول ذات العوائد المرتفعة تنطوي على مخاطر عالية، والعكس صحيح. لذلك، فإن تنويع محفظة استثماراتك سيساعدك على تحقيق عوائد جيدة، مع تحمل مخاطر معقولة على المدى الطويل.

لا أستطيع تحديد نسبة محددة لتخصيص الأصول نظرًا لنقص المعلومات حول العمر، والوظيفة، والدخل، والنفقات، والأهداف المالية، والأشخاص المعالين ماليًا، والخطط الاحتياطية... نصيحتي هي أن تُحافظ محفظتك الاستثمارية على مجموعة كاملة من قنوات الاستثمار، مثل العقارات، والأسهم، والودائع، وغيرها من المنتجات المالية، في أي وضع اقتصادي. على المدى الطويل، ستنمو هذه القنوات باستمرار وفقًا للتطور الاقتصادي في فيتنام.

يجب أن تتغير نسبة الاستثمار في كل قناة وفقًا للوضع الاقتصادي والمالي ومستوى الرغبة في المخاطرة في كل وقت. تركيز جميع الأصول في قناة واحدة سيزيد بشكل كبير من خطر "خسارة كل شيء"، مما قد يقلل من الربحية على المدى الطويل.

يمرّ الاقتصاد العالمي عمومًا، وفيتنام خصوصًا، حاليًا بالمراحل النهائية لتشديد السياسة النقدية لمكافحة التضخم. ويتوقع العديد من الخبراء العالميين أن يُسبب هذا الإجراء أزمة اقتصادية خلال الأشهر الستة إلى الاثني عشر المقبلة. في ظلّ هذه الظروف الاقتصادية، يُسهم الحفاظ على الأصول لاغتنام الفرص عند عودة دورة النمو الاقتصادي الجديدة في زيادة القيمة الإجمالية للأصول بشكل ملحوظ.

يجب زيادة نسبة الأصول ذات السيولة العالية والأمان والنمو المستدام، مثل ودائع الادخار، إلى حوالي 40-70%. وسيكون عام 2024 فرصةً للبدء في خفض نسبة ودائع الادخار للاحتفاظ بفئات أصول ذات عوائد أعلى ومخاطر أعلى. تجدر الإشارة إلى أنه بغض النظر عن القناة المختارة، فإن الاستثمار يحتاج إلى استراتيجية وبحث دقيق لتحقيق النتائج المرجوة.

فان هوانغ كوان

خبير التخطيط المالي الشخصي في FIDT

[إعلان 2]
رابط المصدر